Disruptive Innovation and a Global Marketplace

4 downloads 1505 Views 151KB Size Report
Dec 15, 2016 - replicate such innovation once their market has been disrupted, placing the company at risk. ... (http://www.entelis.net/en/user/login). Languages. English ... creating products rather than writing research papers. New ways for ...
1/23/2017

Disruptive Innovation and a Global Marketplace | ENTELIS

Disruptive Innovation and a Global Marketplace

Login

(http://www.entelis.net/en/user/login

Submitted by davebanes on Thu, 12/15/2016 ­ 11:13 The Accessible and Assistive Technology industry is undergoing a period of intense change, but it remains challenging to predict the impact and outcomes of that change. Traditional providers face an uncertain outlook and must seek ways to respond and regain control as external influences impact upon both design and business models, driven by trends in technology design and use, public policy, changing aspirations of the market and a public funding crisis. 

Languages English Finnish Deutsch

It  has  often  been  said  that  change  is  the  only  constant,  and  therefore  some commentators suggest that this period of change is no different to those experienced in  the  past.  However,  whilst  we  may  have  seen  technology  shift  significantly  in  the past, we have not previously faced the combined impact of such shift with changing business  models,  It  is  this  combination  that  offers  both  threats  and  opportunities  for the development of Assistive technology.

Ελληνικά Italiano Македонски

Understanding Disruption Christensen  (1997)  defined  disruptive  technologies  as  those  that  displace  an established  technology,  shaking  up  and  industry,  or  which  offer  a  ground­breaking product that creates a completely new industry.  He defined new technology into two categories:  sustaining  and  disruptive.  The  former  is  founded  upon  incremental change  to  a  proven  or  established  technology.  Whereas  disruptive  technology  may seek to "wipe the slate clean" offering an entirely new means of fulfilling a need.

Event Calendar « (http://www.entelis.net/en/node/339? » January 2017 medium=2017­03) medium=2016­12)

(http://www.entelis.net/en/event­

In  many  cases  existing  suppliers  tend  to  favour  sustaining  technologies,  founded upon  their  knowledge  of  what  has  proven  effective  in  the  past,  they  evolve technologies  adding  features  or  functionality.  Such  companies  may  struggle  to recognise  and  respond  to  such  disruptive  technologies,  and  may  only  seek  to replicate such innovation once their market has been disrupted, placing the company at risk.  

created/month/2017­01)

M

T

W

 

T

 

F

 

S

 

S

 

 

1  

2 Disruption in the AT industry

3  

9

 

10  

There are many examples of disruption occurring within the AT industry. Some of the most obvious have seen a shift from dedicated hardware devices to software solutions based  upon  tablets  and  mobile  phones.  Increasingly,  solutions  for  those  with communication impairments, low vision, and hearing loss are built upon mobile and portable  platforms,  and  the  more  radical  are  innovating  through  wearable

4

16

11

17

23

12

18

24

13

19

14

20

21

 

22  

28    

 

15  

 

27    

8  

 

 

26    

7  

 

 

25  

6  

 

 

 

30

 

 

 

5

 

29    

   

31  

 

technologies and the internet of things. Alongside this, we can observe an equally important disruption to business models. Traditionally AT users purchased their solutions with a single large upfront payment, major updates were purchased as needed. Because of the level of initial investment required,  such  payments  were  often  funded  through  purchases  made  by  public bodies. In effect, often the “user” and the “customer” were separate. Current models

Who's online There are currently 0 users online.

involve moving to low initial investment, with in app purchases or subscription models funding  ongoing  use  and  upgrades.  This  combination  of  technology  and  business model change is the basis of disruption to the assistive technology industry. Disruption and the Global Marketplace  Innovation is driven from models of development where AT companies work closely with  familiar  organisations  such  as  those  universities  who  develop  intellectual property,  and  then  licence  it  on  an  open  or  propriety  basis.  But,  as  global demographics  shift  towards  an  increasing  aging  and  disabled  population,  we  are observing new innovators and entrepreneurs emerging outside of traditional hubs of expertise and experience. Globally, we see the rapid growth of both IP exploitation at universities  and  publicly  funded  business  incubation  facilities.  Many  of  these  are supporting new approaches to the production of assistive technologies. This diversity

http://www.entelis.net/en/node/339

1/2

1/23/2017

Disruptive Innovation and a Global Marketplace | ENTELIS of new players operating beyond any traditional networks presents the industry with fresh challenges. The young innovators engaging in development are looking again at how needs are met, rather than considering how current solutions can be improved. They are entirely willing, and motivated by “wiping the slate clean”. Responding to Risk and Opportunity Responding  to  this,  is  a  challenge  to  the  industry.  Whilst  we  can  recognise  the opportunity for radical innovation to benefit people with a disability. We can equally observe the threats to the status quo. To address both, the industry needs to respond positively and proactively. Indicators of risk of disruption include: 1. Changing market expectations of devices 2. Changing Technology trends 3. Change that addresses cost imperatives 4. Increased Community engagement With  the  changing  business  model,  the  relationship  between  suppliers  and consumers is changing. Low initial investment and subscriptions offers people with a disability the opportunity to select their own solutions and self­fund these without the need for targeted public funding. As customers they act as part of that community that provide  both  product  feedback  and  wider  behavioural  data  that  will  influence  any future technologies developed. However,  a  second  tier  of  community  engagement  emerges.  The  industry  needs  to look  widely  at  innovations  from  emerging  researchers,  who  may  choose  to disseminate  outside  of  existing  academic  networks  with  a  much  greater  focus  upon creating  products  rather  than  writing  research  papers.  New  ways  for  the  industry  to engage with the developers of potential products will be needed, reflecting change in the  way  young  entrepreneurs  promote  their  products.  These  could  include  initial contact  activities  such  as  “speed  dating”  introducing  developers  and  distributors  to each  other,  seeking  initial  interest  upon  which  discussions  can  be  based.  With  the scale  of  potential  sources  of  innovation,  there  is  likely  to  be  a  role  for  “trusted intermediaries” to produce summaries of activity from around the globe, and to share this data with both suppliers and innovators. The use of online conferencing facilities offer  the  opportunity  for  developers  to  pitch  ideas  from  any  location  to  interested parties across the world at low cost and risk. Summary As we look ahead we can see that the relationships between innovators, distributors and consumers is in flux. Those companies and organisations that will be best suited to  benefit  from  these  changes  will  look  at  new  ways  of  engaging  and  investing  in innovation, whilst recognising a much closer and intimate relationship with end users. Ultimately, we may see new research consortia formed, new businesses established and  the  existing  industry  contracting,  undergoing  acquisitions  and  mergers  and finding new ways of delivering both goods and associated services to the increasing potential market. Whilst some may find this too great a step to take, others will thrive, although their portfolio may look radically different in the future.   Post  of  the  month  (December  2016).  By  David  Banes,  David  Banes  Access  and Inclusion Services  www.davebanesaccess.org (http://www.davebanesaccess.org)   davebanes's blog

 

Impressum     Legal Statement     Privacy policy     Disclaimer     Sitemap

by Drupal

http://www.entelis.net/en/node/339

2/2